Анализ платежеспособности организации и ликвидности ее баланса

Коэффициент срочной ликвидности может рассчитываться по состоянию и на определенную дату:

, (3)

Коэффициент «критической ликвидности» (промежуточного покрытия) показывает ту часть текущих обязательств, которая может быть погашена не только за счет абсолютно и наиболее ликвидных средств, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, выполненные работы, оказанные услуги:

, (4)

где КДЗ - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем 12 месяцев после отчетной даты (с.240 ф.№1)

Оптимальное значение » 1; допустимое 0,7-0,8.

Коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия) характеризует платежеспособность предприятия с учетом предстоящих поступлений от дебиторов. Он показывает, какую часть текущей задолженности может покрыть предприятие в ближайшей перспективе при условии полного погашения дебиторской задолженности:

, (5)

где ОА - оборотные активы организации (с.290 ф. №1);

ДДЗ - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются после отчетной даты в течении 12 месяцев (с. 230 ф. №1)

Коэффициент текущей ликвидности основополагающий показатель для оценки финансовой состоятельности предприятия, достаточности у него оборотных средств для погашения краткосрочных обязательств. Допустимое значение коэффициента должно находиться в пределах от 1 до 2. Нижнее значение коэффициента говорит о том, что оборотных средств должно быть не меньше, чем возникает краткосрочных обязательств. Значение коэффициента свыше 1 говорит о превышении оборотных активов над краткосрочными обязательствами. В результате чего формируются чистые оборотные активы (рабочий капитал).

Нормальным значением считается КТЛ = 2. При этом уровне на каждый рубль обязательств организации приходится два рубля ликвидных средств.

В случае, если коэффициент текущей ликвидности ниже двух (КТЛ≤2), проводят расчет коэффициента восстановления платежеспособности по следующей формуле [44, c.137]:

, (6)

где К1ф - фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности;

К1н - значение коэффициента текущей ликвидности в начале отчетного периода;

- период восстановления платежеспособности в месяцах;

Т - отчетный период в месяцах (год - 12 мес.).

Если коэффициент восстановления ≥ 1, то у организации есть реальная возможность восстановить свою платежеспособность в течение 6 месяцев.

Комплексный анализ ликвидности баланса и рассмотренных выше финансовых коэффициентов позволяет определить фактический уровень платежеспособности коммерческой организации.

Другие материалы

Статистический анализ доходов населения
Актуальностью темы «Статистический анализ доходов населения» является то, что доходы играют очень важную роль в жизни каждого человека, потому что являются непосредственным источником удовлетворения его неограниченных потребностей. Заработная пл ...

Условия формирования института управления в сфере недвижимости (рынок жилья)
Развитие современной Российской государственности сопровождается крупномасштабными преобразованиями отношений собственности. Названные изменения обусловлены возникновением целого слоя частных собственников и появлением у них в собственности знач ...